全球液化天然气供应预警：2040年缺口或超1.5亿吨

界面新闻记者 | 田鹤琪



“到2040年，全球液化天然气(LNG)需求量将达到约7亿吨。如果仅依靠当前已做出最终投资决策(FID)的供应项目，显然不足以满足需求。”

5月22日，在第29届世界燃气大会《全球LNG趋势分析—2025全球LNG报告发布》论坛上，睿咨得能源合伙人南溪作出上述表述。

南溪认为，未来市场的限制因素不是需求，而是供应，供应投资不足将成为一个趋势。

“世界需要更多的LNG，尤其需要对液化环节及整个产业链进行更多投资。”南溪说，但在推进投资方面，市场并不稳定。睿咨得能源预测，到2040年，LNG供需缺口可能超过1.5亿吨。这一缺口约相当于现有产能的36%。

发出类似预警的还有伍德麦肯兹 (Wood Mackenzie)。去年10月，该机构在伦敦举办的天然气和液化天然气活动会议上表示，预计2040年全球LNG市场每年的供应缺口将达约1.2亿吨，预计到2040年全球LNG需求将达6亿吨/年，超过全球在建或运营的液化天然气供应量。

当日，世界燃气联盟(IGU)正式发布《2025年全球LNG报告》(下称报告)。该份年度报告涵盖全球LNG行业的发展，贯穿整个产业链，从液化、再气化到浮式储存再气化装置(FSRU)，再到运输液化天然气(LNG)的船队以及燃料加注市场。

IGU秘书长Menelaos Ydreos对全球天然气尤其是LNG的市场增长，则充满乐观。

“目前全球在建LNG产能约为2.2亿吨，未来几年将逐步投产，这将在现有4.11亿吨产能基础上增加近50%，增幅显著。”IGU秘书长Menelaos Ydreos在会上表示。

他指出，2024年，LNG贸易市场延续了增长态势，尽管年增长率略低于往年，这是因为目前在建项目尚未完全投产，未来这些项目将向市场输送更多LNG。

例如，一个月后，加拿大LNG项目将首次出口货物，这标志着加拿大成为最新的LNG出口国之一。该项目大量使用电力，并接入可再生电力，二氧化碳排放量仅为全球平均LNG工厂的一半左右。

从在建LNG项目看，预计未来几年LNG的新供应将来自卡塔尔、中东和美国等地。

Menelaos Ydreos表示，卡塔尔计划未来将年产能从7700万吨提升至1.6亿吨；美国计划在未来几年内将产能从8400多万吨翻倍至1.7亿吨。这些新增供应将缓解自俄乌冲突以来紧张的市场价格。

报告显示，去年全球LNG贸易规模持续扩大，贸易量达4.11亿吨，同比上涨2.4%。

其中，亚太、中东和北美位列全球前三大出口地区，分别达1.39亿吨、9425万吨、8864万吨。

前四名出口国家中，美国持续保持全球最大的LNG出口市场，与澳大利亚、卡塔尔的差距不断拉大。美国去年出口量为8842万吨，同比增长4.6%，市场份额21.5%。

其次分别是澳大利亚出口量8100万吨，同比增长1.9%，市场份额19.7%；卡塔尔出口量7720万吨，同比下降1.3%，市场份额18.8%；俄罗斯出口量3350万吨，同比增长7%，市场份额8.2%。

进口方面，亚洲和亚太地区领跑全球LNG进口增量，增加2225万吨，达到2.83亿吨，同比上升7.8%。

中国进一步巩固最大LNG进口市场的地位。去年，中国进口量为7860万吨 ，同比增加10.6%，占全球市场份额为19.12%。

另三大进口国分别是日本、韩国和印度。去年进口量依次是日本6770万吨、韩国4700万吨、印度2615万吨；占全球的市场份额依次为日本16.47%、韩国11.43%、印度6.36%。

从贸易流向来看，亚洲进口来源多元化，从北美、非洲、中东、亚太地区的进口量均有增长；北美对欧洲出口减少了1028万吨。

俄罗斯LNG更多流向欧洲，去年同比增加了261万吨，对亚太和亚洲的出口减少了1641万吨。

2024年，全球运营液化产能增量维持低位。

报告指出，去年全球运营液化产能总计约4.94亿吨/年，同比上升1.3%，增速小幅回升。2024年，全球液化产能平均利用率约86.7%，同比下降约2%。

再气化方面，睿咨得能源合伙人南溪表示，全球再气化产能超过10亿吨/年，但平均利用率低于40%。

“中国和新兴市场仍在建设更多再气化产能，这些市场需要实际产能来保障冬季供应。一些地区夏季利用率可能为20%-30%，但冬季利用率甚至可能超过其额定产能的120%。”南溪表示。

标普全球大宗商品LNG国际总监Kenneth Foo还在会上表示，当前的LNG市场是欧洲天然气市场与亚洲（主要是中国和印度）之间围绕液化天然气资源的 “角力场”。

“过去几年，尤其是冬季，欧洲天然气市场会吸引亚洲的LNG资源，导致价格显著上涨。”

因此，他认为未来需要关注的是，欧洲和亚洲市场在夏季补库后的库存水平，以及美国、加拿大等地新的液化项目投产速度。预计至少到2026年下半年至2027年，该市场将比过去几年更加平稳。

报告指出，全球LNG接卸能力将继续扩张。

截至2024年，全球47个LNG进口市场中，LNG接卸能力合计10.65亿吨/年，新建LNG接收终端10座，扩建LNG接收终端6座，重启设施1座。

其中，中国领跑LNG接收终端建设，贡献亚洲全部增量，新增再气化产能达到2510万吨/年。

同时，中国LNG储存能力跃居全球第一，带动全球LNG储存能力持续扩张。目前全球LNG储存能力8652万立方米，同比上涨7.3%。

对于中国LNG的应用现状及未来趋势，中国海洋石油集团有限公司副总经济师王震在会上表示，2023年中国LNG进口量因多种原因出现负增长，去年进口量恢复增长，天然气市场整体规模大幅扩大。去年新增需求超过300亿立方米，这一增长由国内生产、管道气进口和LNG进口共同满足。

他指出，过去七年，LNG在中国货运领域大量替代了柴油。如果LNG长期价格可控、波动较小，且供应链稳定，中国东部和南部经济较发达地区的需求将持续增长。

“但与此同时，我们也看到不同能源之间的竞争日益激烈。”王震强调。

他表示，当前风电和光伏的发展速度非常快，预计今年年底，风电和光伏发电总量将占全国发电量的20%，这一比例远高于全球平均水平。

“这意味着LNG既有巨大的潜力和空间，也需要我们付出努力去维持其竞争力。”他说。

此外，报告称，现役LNG运输船的迅速扩张使航运市场陷入供过于求的局面。

截至2024年底，有337艘LNG运输船在建，预计2025年将交付97艘。LNG船队数量同比增长7.5%，而LNG供应只增长0.9%，运输市场供过于求。

2024年，平均每艘LNG运输船仅完成9.5航次，船只利用率较低。